스탁 옵션 기본 이해와 세금보고 - Stock Option - 미국 CPA가 알려주는 세금 길잡이

스탁 옵션 기본 사항

소규모, 중규모 및 대규모의 사설 및 공개 회사는 종업원이 소유권을 얻을 수 있는 방법을 제공할 수 있습니다. 주식 보상은 종업원이 회사의 노력을 통해 회사의 소유권을 얻을 수 있도록 해주기 때문에 종업원들이 더 투자했고 충성적으로 느낄 수 있도록 도와줍니다.

소개

소규모, 중규모 및 대규모 회사는 종업원에게 주식 보상을 제공하여 회사의 성장에 기여하도록 유도하고 충성도를 높일 수 있습니다. 스탁 옵션은 이러한 주식 보상의 중요한 요소이며, 종업원에게 회사의 주식을 특정 가격에 매수할 권리를 부여합니다.

주요 유형

비자격 주식 옵션 (NSOs): 행사 시 과세되며, 장기 보유 시 세금 혜택을 받을 수 있습니다.
인센티브 주식 옵션 (ISOs): 행사 시 과세되지 않지만, 장기 보유 시 장기 자본 이익 세율 적용을 받습니다.
제한 주식 (RSUs): 특정 기간 후 무료로 주식을 제공하며, 행사 시 과세됩니다.

비자격 주식 옵션 (NSOs)

회사가 직원에게 인센티브 또는 보상으로 제공합니다.
직원은 행사 가격에 주식을 매수할 권리를 얻습니다.
행사 시 과세되며, 장기 보유 시 세금 혜택을 받을 수 있습니다.
행사 후 주식을 즉시 판매하여 현금화하는 경우가 많습니다.

예시:

행사 일자: 2023년 12월 1일
행사 가격: $25
행사 날짜의 시장 가격: $100
주식 수: 500

NSO 행사:

선불 금액: 500 * $25 = $12,500 (주식 구매)
W-2 양식에 표시될 과세 소득: ($100 – $25) * 500 주 = $37,500

대부분의 회사들은 직원에게 NSOs를 행사하고 주식을 즉시 판매하며 세금을 모두 감면해 현금 흐름 부담이나 주식 보유에 따른 시장 위험을 방지하는 방식으로 운영합니다. 남은 현금은 행사 및 세금 납부 후 직원이 자유롭게 사용할 수 있습니다.

행사 및 보유 전략:

자금이 충분한 직원은 주식 옵션을 행사하고 자기 돈으로 지불하고 주식을 366일 동안 보유하여 (긴 기간 소유로 전환되는 시점) 장기 자본 이익이 일반 소득이나 단기 자본 이익보다 낮은 세율로 과세되도록 선택할 수 있습니다. 그러나 이 전략은 “시장 위험”을 가지고 있습니다.

NSO가 행사된 지 1년 후에 주가는 행사 날짜보다 높을 수도 있고 낮을 수도 있습니다. 이 예에서 주식이 $50/주에 거래되고 있다면:

$50 (매도 수익) – $100 (원가 기준) = -$50, -$50 * 500 주 = -$25,000 손실

주가가 $100/주보다 높으면 장기 이익이 발생합니다:

$110 (매도 수익) – $100 = $10, $10 * 500 주 = $5,000

다수의 NSO는 주식 옵션이 베스트되기 전에 특정 기간 동안 기다려야 한다는 규정을 갖고 있습니다. 대부분의 경우 직원은 주식 옵션이 베스트되기 전에 회사를 떠나면 옵션을 상실할 수 있습니다. 직원은 NSOs에 대한 “클로백 조항”에 주의해야 합니다. 이 조항은 파산 또는 완전한 회사 인수와 같은 이유로 회사가 NSOs를 회수할 수 있도록 하는 것입니다.

인센티브 주식 옵션 (ISOs)

인센티브 주식 옵션 또는 ISOs는 주식 주식을 할인된 가격에 구매할 권리를 부여하면서 이익에 대한 세안 혜택을 누릴 수 있습니다. ISO 이익은 소득이나 단기 자본 이익에 따른 더 높은 세율이 아닌 장기 자본 이익 세율에 부과될 수 있습니다. 이는 “법적” 또는 “자격을 갖춘” 주식 옵션으로도 불릴 수 있습니다.

상장 기업 및 미래에 상장할 계획인 사립 회사들은 ISOs를 사용하여 최고 경영진 및 기타 고가의 직원들이 장기간 회사에 머무르도록 하기 위해 활용합니다. 또한 낮은 연봉을 보완하거나 인센티브로 사용하기 위해 사용됩니다.

ISO는 회사에서 정한 “행사 가격”이라 불리는 고정된 가격에서 발행됩니다. 대부분의 경우 옵션에는 행사되기 전에 일정한 기간 동안 잠긴 기간이 있습니다. Vesting 기간은 회사에서 설정합니다.

ISO는 판매 및 보다 유리한 세금 처리를 받기 위해 판매되기 전에 보유 기간 및 홀딩 기간이 필요합니다. ISO를 사용하면 가장 유리한 세금 처리를 위해 주식은 행사 날짜로부터 1년 이상, 그리고 부여 날짜로부터 2년 이상 보유되어야 합니다. 두 가지 요구 사항이 모두 충족되어야 이익이 개인 벌금 소득이나 단기 자본 이익이 아닌 장기 자본 이익으로 자격을 얻을 수 있습니다.

ISO가 베스트되면 직원은 행사 가격에서 주식을 구매할 수 있습니다. 그리고 그 주식을 현재 가치에 판매하여 행사 가격과 판매 가격 간의 차액을 이익으로 얻을 수 있습니다. (과세 이익은 행사 가격과 판매 시점의 가격 차이입니다.)

ISO에서 얻은 주식은 옵션을 행사한 날짜 이후 언제든 판매할 수 있지만 각각의 경우에는 다르게 세금이 부과되며 다양한 판매 전략의 대안을 계산하기 위해 세금 전문가의 도움이 필요합니다.

옵션을 행사하고 주식을 보유
옵션을 행사하고 동일한 해에 주식을 판매
옵션을 행사하고 다음 해에 동일한 날에 주식을 판매
옵션을 행사하고 한 해 하루 후에 주식을 판매하고 부여일로부터 두 해 이내
옵션을 행사하고 행사일로부터 한 해 하루 후, 그리고 부여 날짜로부터 두 해 이상

직원에게는 보너스, 주식 옵션 행사가 불확실하다는 것을 유의해야 합니다. 만약 주식 옵션이 베스트되거나 주식이 판매될 때 주가가 행사 가격보다 낮을 경우, 직원은 일반적으로 만기일 전에 옵션을 보유할 수 있습니다. 만기일은 일반적으로 최초 발행일로부터 10년 후입니다.

ISO를 행사하기 전에 세무 전문가와 상의하는 것이 중요합니다.

제한 주식 임금 (RSUs) – (Google의 경우 GSUs)

제한 주식 임금 또는 RSUs는 보상이나 보너스의 일환으로 회사 주식을 나타내는 형태로 직원에게 발행될 수 있습니다. RSUs는 회사 주식에 이해관계를 부여하지만 현물 가치는 없으며 베스트될 때까지 판매할 수 없습니다. RSU 부여의 Vesting 기간은 몇 년 동안 매월, 분기 또는 연간으로 이루어질 수 있습니다.

RSUs는 직원에게 회사에 장기간 머무르고 주식이 가치를 늘리도록 동기를 부여합니다. RSU가 베스트되면 주식에는 공정 시장 가치가 할당되고 과세 대상의 보상을 위해 일부 베스트된 주식이 판매됩니다. 이는 W-2 양식에 표시됩니다. 나머지 베스트된 주식은 직원이 보유하거나 판매할 수 있습니다.

Vest된 후 1년 1일 이내에 판매된 주식에 대한 이익은 단기 자본 이익이나 소득세율로 과세됩니다. 1년 1일 이후에 판매된 주식은 더 낮은 장기 자본 이익 세율로 과세됩니다.

RSU는 Vesting 시 실제 주식이 직원에게 할당되기 전까지 투표 권한이 없습니다. 만약 직원이 Vesting 일정이 끝나기 전에 회사를 떠나면 남은 주식은 회사에게 포기됩니다.

RSU가 부여되면 일반 소득세와 연방 세금이 발생합니다.
RSU가 해제되면 주식 판매에 따라 세금이 부과됩니다.
- 이 때 주의 해야 사항 – 보통의 경우 받은 해 W2 즉 소득증명서에 RSU금액이 일반 소득으로 보고가 됩니다.
- 이에 따라서 RSU 관련 스탁의 COST가 변동이 됩니다.
- 하지만 여기서 중요한게 팔았을 때 브로커지에서 제공 받는 1099 형식에는 본인의 실제 Cost가 안나오거나 맞지 않는 경우가 많습니다. 이를 간과하고 보고 한다면 텍스를 두번 내는 경우가 발생할 수도 있습니다
- 가정해 봅시다. 올해 해제되는 2,000개의 RSU가 있습니다. 각 RSU의 공정 시장 가치는 약 50달러입니다. 본인이 받은 가격은 30불이라고 칩시다. 이는 고려해야 할 40000 (50-30불의 20불차이 곱하기 2000개)달러의 소득을 만들어 W2에 보고가 됩니다.
- 그렇다면 2000개의 주식에 대한 내 원가는 이미 50불일터인데, 많은 경우 Cost가 0 혹은 30불로 기재가 되는 경우가 종종 있습니다. 현재로써는 본인이 RSU statement을 통해 원가를 찾아 세금보고시 조정을 하거나 전문가에 자료를 줄때 같이 포함시켜서 꼭 Double Tax 즉 이중과세를 하지 않도록 신경써야 합니다

직원 주식 구매 계획 (ESPP)

일부 회사는 ESPP 또는 직원 주식 구매 계획을 통해 직원이 고지 날짜부터 구매 날짜까지 급여 공제를 통해 할인된 가격에 주식을 구매할 수 있도록 허용합니다. 자금은 구매 날짜까지 급여를 통해 모으며 회사는 직원을 대신하여 할인된 가격으로 주식을 구매합니다.

회사 주식의 할인된 비율은 현재 시장 가치보다 최대 15% 낮을 수 있습니다. ESPP는 “룩백 조항”이라고 불리는 것을 활용할 수 있습니다. 이는 주식의 역사적인 종가를 사용하며 이는 공급 날짜의 가격 또는 구매 날짜의 가격 중 낮은 가격을 사용할 수 있습니다.

직원은 지불한 가격(할인된 가격)과 구매 날짜의 시장 가치와의 차이에 대한 소득세를 지불해야 합니다. 이 과세 소득은 W-2에 표시될 수도 있고 그렇지 않을 수도 있지만 직원은 IRS에 세무 책임을 보고해야 합니다. ESPP에서 얻은 주식은 공급 후 1년 1일 이내에 판매된 경우 단기 자본 이익이나 소득세율로 과세됩니다. 더 오래 보유한 주식은 장기 자본 이익 세율로 과세됩니다. ESPP에 대한 세금 규정은 ISO와 유사하며 매우 복잡할 수 있습니다. ESPP 주식을 공급 후 2년 이내 및 구매 후 1년 이내에 판매하기 전에 세무 전문가와 상의하는 것이 중요합니다.

ESOP (Employee Stock Ownership Plan)

종류:
- 직원들에게 회사 주식이 배정되는 형태의 퇴직 계획입니다.

세금 보고 방법:
- 주식을 판매할 때까지 세금 부담이 없습니다.

Stock Option 에 대한 세금 보고

월급 명세서인 W2 양식에는 보통 해당 연도에 인식한 주식 옵션에 대한 정보가 포함되어 있습니다. 이에 따라 해당 연도의 소득을 정확하게 파악하고, 자신의 주식 매매 시에는 정확한 비용 기준을 유지해야 합니다.

W2 월급 명세서와 주식 매매:
- W2 양식에는 주식 옵션 등에 관련된 수입 정보가 기재됩니다.
- 주로 W2 14번에 RSU, ESPP $XXX 형태로 표기가 되어집니다.
- 해당 연도의 소득을 파악하여, 주식을 판매할 때는 비용 기준을 정확히 유지해야 합니다.
원가 기입 시 주의사항:
- 주식을 판매할 때는 판매총액 및 원가를 8949 Capital Gain & Loss 양식에 기입해야 합니다.
- 주식 매매 시의 판매액과 원가는 브로커지에서 제공하는 1099 양식에 표시되는데, 이 원가가 자신의 실제 원가와 다를 수 있습니다.
조정된 원가와 1099 양식의 차이:
- 브로커지 1099 양식에 표시되는 원가는 종종 브로커지 회사에서 제공한 금액일 뿐, 실제 자신의 조정된 원가가 아닐 수 있습니다.
- 또한 Proceed 금액은 표시가 되는 반면 Cost Basis에는 0으로 나오는 경우가 흔히 있습니다.
- 흔히 하는 실수중 하나는 터보텍스 등의 프로그램을 사용하면 1099 양식을 자동으로 읽어올 때 원가가 누락되거나 잘못 기입될 수 있으므로 주의가 필요합니다.
- Cost Basis를 구하기 위해서는 RSU statement를 확인하거나, 1099B statement뒤에 따라오는 Supplement Statement가 필요하게 됩니다.
- Vesting된 주식의 처분여부 (전부 팔았는가 일부를 팔았는가 등) 등의 고려 요소가 있으므로 특히 RSU/ESPP 등의 스탁옵션 Statement를 꼭 챙기시는 것이 중요합니다
이중과세 방지를 위한 주의:
- 주식 매매 시 1099 양식의 원가를 사용하므로, 이중과세를 피하기 위해 실제 자신의 원가와 비교해 보아야 합니다.
- 세금 보고는 개인이 자신의 상황을 잘 이해하는 데에 달려있으므로, 리뷰를 통해 실수를 방지할 수 있습니다.
전문가의 도움과 자주적인 리뷰:
- 세금 보고는 중요한 작업이므로, 이중과세가 되지않도록 필요시 전문가의 도움을 받는 것도 좋습니다.
- 제출되는 서류에 대한 충분한 이해와 스스로 보고양식 리뷰를 통해 오류를 방지할 수 있습니다.